來源：零售商業(yè)評論（ID：lssync）

Manner Coffee的事件鬧的沸沸揚(yáng)揚(yáng)，也折射出現(xiàn)在整個咖啡行業(yè)的現(xiàn)狀。一面快速擴(kuò)張，一面管理方面暴露出弊端。

國內(nèi)咖啡市場競爭在進(jìn)一步加劇。我們觀察到，價格戰(zhàn)仍然是當(dāng)下頭部咖啡品牌的競爭手段，而且就目前的形勢來看，大有再戰(zhàn)2年的趨勢。而價格戰(zhàn)之下帶來的就是門店業(yè)績下滑，核心點位飽和競爭。

咖啡市場資本燒錢搶點位的戰(zhàn)事仍在上演。但從供應(yīng)鏈端和管理端卻是新的考驗。要速度還是要盈利，仍在博弈中。

已做好“9.9活動”持續(xù)三年的準(zhǔn)備。不久前庫迪咖啡首席策略官李穎波表示會對客戶端和聯(lián)營商進(jìn)行雙向補(bǔ)貼。而庫迪此前還將現(xiàn)行門店補(bǔ)貼政策延長至2026年12月31日。

價格戰(zhàn)沒有消停，但帶來的直接結(jié)果卻是盈利無望。

被迫加入價格戰(zhàn)的，瑞幸顯然保不住它此前的盈利成果。瑞幸2024年第一季度財報顯示，總凈營收62.8億元，同比增長41.5%，但凈虧損8320萬元，而去年同期凈利潤為5.64億元。由盈轉(zhuǎn)虧。更重要的是，自營門店的同店銷售額下降，期內(nèi)減少20.3%。

同樣屬于被迫應(yīng)戰(zhàn)的還有星巴克，一向在高端線上的星巴克也開始通過各類平臺發(fā)放優(yōu)惠券。

根據(jù)星巴克近日披露的2024年第二財季業(yè)績不及預(yù)期。2024財年第二季度，包含中國市場在內(nèi)的國際分布收入同比下滑5%至17.6億美元，其中，中國市場貢獻(xiàn)了7.1億美元，同比下降8%，同店銷售額同比驟降11%，而市場預(yù)期下降1.64%。

“頭部品牌價格戰(zhàn)一打，就不存在旁觀者。目前的主流消費(fèi)趨勢主打就是性價比。精明的消費(fèi)者開始會看優(yōu)惠券投票。所以星巴克等精品咖啡店也一樣會受到?jīng)_擊?！睒I(yè)內(nèi)人士表示。

「零售商業(yè)評論」認(rèn)為，價格戰(zhàn)在一定程度上能對咖啡消費(fèi)市場進(jìn)一步普及，特別針對下沉市場，消費(fèi)者會因為低價格進(jìn)行嘗鮮。但長遠(yuǎn)看，也是殺敵一千自損八百。主要原因還是市場格局未定。

2024年連鎖咖啡賽道搶加盟商、搶點位仍是重頭戲。

根據(jù)窄門餐眼數(shù)據(jù)顯示，截至2024年6月10日，最近一年新開門店數(shù)達(dá)87630家，而凈增長僅有50328家。從數(shù)據(jù)來看，增加的基本都是頭部的企業(yè)。

根據(jù)瑞幸2024年第一季度財報，截至2024年3月31日，瑞幸門店總數(shù)達(dá)到18590家，其中自營門店12199家，加盟門店6391家。

按目前的開店速度來看，預(yù)計將很快突破2萬家門店。瑞幸仍然保持著它頭號玩家的頭銜。

但庫迪拓店的速度明顯放緩。2024年1月、2月、3月開店數(shù)量分別僅為188家、104家、107家，截至5月30日，庫迪咖啡國內(nèi)現(xiàn)有門店6970家。但2023年庫迪平均每月開店數(shù)都在500家左右。今年破萬店應(yīng)該是很難。

我們特別注意到，現(xiàn)在的連鎖咖啡店開店已經(jīng)接近于貼身肉搏。以我們公司附近的咖啡店為例，在100米半徑范圍內(nèi)就有3家瑞幸，一家TIMS，一家?guī)斓希?家星巴克，還有數(shù)家茶飲店。

這也頭部品牌的對抗策略，就是核心區(qū)域門店加密。增加核心區(qū)域門店密度，實現(xiàn)飽和競爭，主要原因是防止競對拿了更好的門面，搶了流量。

但一個很顯然的問題：區(qū)域內(nèi)的消費(fèi)量真有這么高嗎？增加門店同樣會搶掉原有門店的訂單。同時，留給加盟商們利潤空間還有多少呢？

所以密集開店是一把雙刃劍。一方面能對競爭對手形成阻擊，但同樣會讓同店的盈利能力下滑。這也是很多加盟商會苦惱的地方。

還有一點，現(xiàn)在加盟店型也在變化，店中店也成為一個重要場景。

庫迪之前就推出了便捷店型“COTTI Express”，該店型為店中店，將廣泛植入到便利店、連鎖餐廳等各類業(yè)態(tài)和各種場景。從加盟門檻看，庫迪便捷店的投資門檻在26萬元左右。進(jìn)入門檻更低了。

庫迪也表示，“COTTI Express”成本只需要保證金5萬元，每個月租金2000元，咖啡機(jī)及柜臺由公司承擔(dān)，并且如果門店經(jīng)營不好，保證金也可以正常退。

很明顯，店中店的點位也會是接下來的搶奪重點。但無論什么店型，加盟店的點位競爭已經(jīng)打到最激烈的當(dāng)口，牌桌上只能跟牌all in。

「零售商業(yè)評論」認(rèn)為，第一更多元的場景會加速滲透，三四線仍然較大增長空間。第二是核心區(qū)域的點位爭奪會更激烈。第三是目前來看，價格戰(zhàn)仍將會持續(xù)很長時間。

而擺在品牌方面前還有很核心的一個問題，就是規(guī)模、質(zhì)量、效益如何三者平衡，特別是針對加盟商數(shù)量越來越龐大之后，管理問題也是大考。

根據(jù)中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年中國現(xiàn)制咖啡行業(yè)市場發(fā)展現(xiàn)狀及潛力分析研究報告》顯示，2023年中國現(xiàn)制咖啡市場規(guī)模達(dá)到1623.5億元，增長較為明顯。

還有一個數(shù)據(jù)是，中國咖啡年均增速遠(yuǎn)超全球咖啡市場平均增速。

根據(jù)前瞻研究院發(fā)布的《2020-2025年中國咖啡行業(yè)市場需求與投資規(guī)劃分析報告》，中國咖啡年均增速為15%，而全球咖啡市場平均增速僅為2%。 

要知道，中國人均咖啡消費(fèi)到2022年都只有14杯，而成熟市場年人均300—400杯。側(cè)面說明增量空間還很大。

而市場競爭除了前述追規(guī)模，搶市場份額之外。目前也到了比拼內(nèi)力的關(guān)鍵時期。特別是在供應(yīng)鏈能力、全渠道的服務(wù)能力、數(shù)字化能力方面的競爭。

咖啡品牌一定是建立自身完整的供應(yīng)鏈，最后才能在總成本領(lǐng)先上取得競爭優(yōu)勢，而反應(yīng)到消費(fèi)方面，則是價格優(yōu)勢。

根據(jù)中信證券的研究，直接采購熟豆的模式，中間環(huán)節(jié)會多產(chǎn)生20%-30%的溢價，如果能整合生豆和烘焙環(huán)節(jié)、減少中間渠道，規(guī)模上升后成本優(yōu)勢就會更明顯。

目前瑞幸咖啡供應(yīng)鏈覆蓋了咖啡生產(chǎn)的各個環(huán)節(jié),從上游的原材料采購(比如生豆、奶、糖、椰漿等)、中游自建咖啡豆烘焙廠,再到下游的門店的物流、運(yùn)營與銷售。僅在產(chǎn)業(yè)鏈上游，瑞幸咖啡目前就已建立起覆蓋全球核心原產(chǎn)地的咖啡豆采購網(wǎng)絡(luò)。

庫迪也在發(fā)力供應(yīng)鏈。此前庫迪董事長兼CEO錢治亞也公開承認(rèn)在狂奔之中供應(yīng)鏈遇到挑戰(zhàn)。開始補(bǔ)齊其在供應(yīng)鏈上的短板，在行業(yè)深扎供應(yīng)鏈上下游。截至目前，庫迪在安徽省當(dāng)涂縣和蕪湖綜保區(qū)分別建立了供應(yīng)鏈基地。

供應(yīng)鏈的優(yōu)勢也會反應(yīng)在產(chǎn)品的推成出新上。

“產(chǎn)品上新加快，讓消費(fèi)者不斷調(diào)動品嘗的激情，品牌能持續(xù)帶給消費(fèi)者新鮮感。但打造爆品的能力更依賴對消費(fèi)者的及時洞察和供應(yīng)鏈能力，爆款會被保留再慢慢成為經(jīng)典款?！贝饲坝行孪M(fèi)領(lǐng)域的投資人向我們透露。

其次是要卷全渠道的服務(wù)能力。

瑞幸之所以市場密度更高得益于全渠道體系,而線上也仍然會是流量重點。瑞幸咖啡從一開始選擇的線上下單線下自提模式，成為其快速增長的關(guān)鍵。

即使主打第三空間的星巴克，仍然在專星送業(yè)務(wù)上實現(xiàn)較快增長。在全渠道業(yè)務(wù)方面，財報顯示，數(shù)字化業(yè)務(wù)（專星送和啡快）占比達(dá)52%，延續(xù)歷史最高。其中，啡快業(yè)務(wù)占比達(dá)26%，創(chuàng)歷史新高，專星送同店銷售額實現(xiàn)增長。

星巴克此前表示其到2025年，覆蓋辦公樓、酒店等場所的“星巴克咖啡服務(wù)”點位將從目前的2500個增至5000個，相當(dāng)于翻一倍。

還有數(shù)字化能力能在響應(yīng)消費(fèi)者需求、供應(yīng)鏈和門店效率方面帶來提升，更直接的是影響單店盈利能力。

以瑞幸為例，其通過從上而下貫通數(shù)字化核心系統(tǒng)。它能實現(xiàn)大數(shù)據(jù)選址、算法驅(qū)動供應(yīng)鏈采購、用戶營銷自動化等。比如拓展門店方面，瑞幸能在數(shù)字化系統(tǒng)支持下自動生成門店運(yùn)算，快速完成施工圖紙。這也是其快速開出一家門店的密碼。

進(jìn)入2024下半年，對于連鎖咖啡品牌而言，仍要打硬仗。